Os subscritores da oferta são Credit Suisse, Deutsche Bank, Jefferies, Macquarie Capital, Merrill Lynch, Citigroup, Nomura, Stifel, SunTrust Robinson Humphrey, Roth Capital Partners, Union Gaming, Williams Capital Group e Apollo Global Securities.
A AGS é uma designer e fornecedora líder de máquinas de jogos eletrônicas (EGMs) e outros produtos e serviços para o setor de jogos. Fundada em 2005, a PlayAGS se concentrou historicamente no fornecimento de EGMs, incluindo máquinas de slot, máquinas de vídeo bingo e outros dispositivos de jogos eletrônicos, para o mercado de jogos nativos americanos, onde mantém uma participação de mercado de aproximadamente 20% em todo o EGM de Classe II.
Desde 2014, a empresa expandiu sua linha de produtos para incluir o EGM de Classe III para cassinos comerciais e nativos americanos, produtos para jogos de mesa e produtos interativos.
A expansão para a oferta de produtos de Classe III e auxiliares impulsionou o forte crescimento e dinamização da receita, o EBITDA ajustado dos EGM e sua base instalada, que aumentaram 173%, 158% e 152%, respectivamente, por ano desde 2014. Nas últimas 52 semanas, cerca de 83% da receita total foi gerada a partir de contratos de arrendamento recorrentes, pelo que a PlayAGS coloca EGMs e produtos de jogo de mesa nas instalações de jogos dos clientes sob um contrato de compartilhamento de receita ou um contrato de taxa por dia, ou de receita recorrente gerada por essas operações de jogos interativas.
A empresa pretende usar o produto líquido desta oferta para pagar a dívida associada à aquisição da Cadillac Jack. O restante do produto será aplicado ao capital de giro e às finalidades corporativas gerais.
As ações da PlayAGS foram vistas pela última vez na casa dos 10% em US$ 17,68, com uma faixa de US$ 16,66 a US$ 17,75 no dia até agora. Cerca de 3,0 milhões de ações foram movimentadas até agora.
Fonte: GMB
