JUE 28 DE MARZO DE 2024 - 19:41hs.
Linha de crédito de € 120-150 milhões

Codere garantiu novos termos em seu acordo de dívida para evitar colapso

Foi reportado que o grupo de aposta da Espanha Codere garantiu um acordo de financiamento de 12 meses com um fundo de proteção dos EUA que garantirá uma linha de crédito de € 120 a 150 milhões para a companhia financiar suas operações e pagar seus cupons de dívida diferida. A Codere concordará com novos termos de juros em suas parcelas de dívida de US$ 300 milhões e US$ 500 milhões existentes a longo prazo, aumentadas de 6,75% para 7,25%.

Espera-se que a Codere assine seu novo contrato de dívida esta semana, no qual os detentores de dívida existentes permitirão que o fundo de proteção dos EUA forneça o capital de emergência da firma, permitindo à Codere reabrir seu setor de varejo espanhol e sul-americano.

Garantindo seu financiamento de emergência, a Codere concordará com novos termos de juros em suas parcelas de dívida de US$ 300 milhões e US$ 500 milhões existentes a longo prazo, aumentadas de 6,75% para 7,25%.

Até o momento, a Codere não divulgou o nome de seu novo investidor. No entanto, a fonte espanhola de notícias de negócios Cinco Dias relata que o salvador de Codere provavelmente será o Dryden Capital, com sede em Miami - um fundo de proteção que realizou vários investimentos em empresas espanholas durante a pandemia de COVID-19.

Visando oportunidades de mercado espanhol 'baratas', é relatado que Dryden assumiu posições de dívida no grupo de fast food Telepizza, varejista de moda Tendam e o principal rival de mercado da Codere, o Grupo CIRSA.

Em maio passado, Codere revelou que a empresa mantinha uma posição de caixa de € 83 milhões, financiando suas operações diárias durante o bloqueio, a um custo relatado de € 25 milhões por mês. Buscando 130 milhões de euros em capital de giro para reabrir suas unidades de negócios, a Codere pôde adiar € 27 milhões em pagamentos de cupons de dívida no primeiro trimestre até outubro.

Antes de seu novo acordo, a Codere não conseguiu convencer os principais detentores de dívida dos EUA, Silver Point e Abrams Capital, a estender as linhas de crédito, pois os valores dos títulos da empresa atingiam um nível mais baixo de todos os tempos, avaliado como títulos indesejados de alto risco pela agência de crédito Moodys.

Fonte: SBC News